Ako nezostať bez peňazí po neúspešných investíciách

2024 Autor: Malcolm Clapton | [email protected]. Naposledy zmenené: 2023-12-17 04:09

Úryvok z knihy ekonóma a investičného špecialistu o tom, ako sa vyvarovať elementárnych chýb a neprísť o peniaze.

Známa je rozprávka o sochárovi, ktorý z kusu mramoru odrezal všetko nepotrebné. Vtipné, no málo praktické. Tu môžu byť podobné rady užitočné. Ak chcete prísť o peniaze, musíte vstúpiť do jednej z mlák (triedy chýb) alebo do niekoľkých naraz. Bez kaluže – bez straty. Len sledujte, čo robíte, ako ďaleko je to k najbližšej mláke. Ak na to nenarazíte, hlavné mesto zostane aspoň zachované, keďže maximálne porastie. Sám o sebe, ak to neskúsite, neutečie.

Prvým spôsobom, ako prísť o peniaze, je držať nesprávnu triedu aktív. Peniaze alebo tovar. Tu je všetko jasné, ešte zaujímavejšie.

Druhým spôsobom je kúpiť si falošný certifikát, že ich máte namiesto majetku. „Falošná bankovka“môže byť nahradená „povinnosťou dodať aktívum alebo sumu, ktorej splnenie je veľmi nepravdepodobné“.

Ako to celé začína? Investícia v prvom kroku - peniaze prevediete niekam na účet alebo ich dáte do pokladne. Otázka znie, za čo vymieňate peniaze? V horšom prípade prevediete peniaze do offshore spoločnosti, aby ste na svojom osobnom účte na stránke videli, že máte napríklad CFD na zlato alebo akcie Coca-Coly. Ak chcete tento záznam vymeniť späť za peniaze, možno sa vám to nepodarí. Pretože ste si nekúpili zlato, kúpili ste si záznam na stránke. A vymeniť nejakú platňu za peniaze si vyžaduje veľkú štedrosť. Nie skutočnosť, že sa ukáže.

„Stop,“povie pozorný čitateľ. - Ale peniaze sa za nahrávanie aj tak menia. Keď ich dám na zálohu v banke, tiež sa ukáže, že investujem do nejakého súboru? To je pravda, ale, ako sa hovorí, existujú nuansy.

Akékoľvek aktívum je záznam v súbore, neexistujú žiadne papierové fyzické akcie. Všetko závisí od rozlíšenia správnych záznamov od nesprávnych.

Kľúčové slová: depozitár, burza, bežná jurisdikcia.

Samotný záznam o tom, že niečo vlastníte, musí patriť tretej strane. Napríklad si kúpite podielové listy podielového fondu. Správcovská spoločnosť od vás dostane peniaze za správu. Peniaze jej ale za podiel neprevediete. Akcie sú v depozite, Trestný zákon odtiaľ nemôže brať finančné prostriedky. A depozitár tiež nemôže. Svojich päť kopejok môže dostať len pre istotu všetkých rekordov. Toto je úplne tretia strana, ktorá vylučuje možnosť krádeže celej sumy.

Ďalšia možnosť: evidenciu toho, čo vám dlhuje, robí dlžník, ale pod prísnou kontrolou tretej strany, ktorá nijako nesúvisí so záujmami druhej strany.

V zmysle, že nebude kryť krádež, ale bude pre vás. Príklad: národný bankový systém pod kontrolou centrálnej banky. Áno, kúpili ste si elektronický záznam, no vstúpili ste do vzťahu nielen s bankou, ale aj s centrálnou bankou. A rozhodne vás na vás nevyhodí, aspoň nie stratou elektronického záznamu alebo odmietnutím jeho výmeny za peniaze.

Iná vec je, keď ste len vy a on a ani neviete, kto to je. Nejaká stránka nejakej firmy niekde zaregistrovanej. Teoreticky by mohol existovať aj regulátor (dohliadajúci na tretiu stranu), ale v praxi vám to nepomôže. V najhoršom prípade nemusí byť na zadanej adrese sídla vôbec žiadna spoločnosť. V najhoršom prípade nebude existovať žiadna legálna adresa.

Nie je potrebné uzatvárať obchodný vzťah s anonymnou stránkou.

Anonymný znamená, že nepoznáte skutočné mená vlastníkov alebo zamestnancov. V technickej podpore môže byť napísané „konzultant Marina Takoy-so“a môže to byť aj nepretržite. Ale stavíme sa, že konzultant sa nevolá Marina?

V jednom momente sa anonymy rozhodnú, že už vyzbierali dosť peňazí. Zostáva len vymazať stránku so všetkými osobnými účtami – a je to, zisk. Žiadna z obetí nenájde niekoho, koho by ani nepoznala. Dobre, v jednom z desiatich prípadov obeť pozná priezvisko majiteľa a napíše o ňom vyhlásenie. V jednom z desiatich prípadov, keď dôjde k tomuto tvrdeniu, bude niekto zatknutý. Ale ani v tomto 1% scenárov nevracia peniaze.

Tu je cynické pravidlo finančných trhov.

Ak je pre protistranu výhodné vás hodiť a môže zostať bez trestu, skôr či neskôr to urobí.

Zároveň je to nemožné bez protistrán. Cenné papiere vám nikto nepredá priamo, iba cez brokera alebo fond. Je síce miestami hnusné žiť v takomto svete, ale vo všeobecnosti sa to dá. A preto.

Nie každý má z toho, že vás hodí, úžitok a nie každému je také ľahké vás zhodiť.

Nepozerajte sa na ľudí, či už vzbudzujú dôveru alebo nie. Pre tých, ktorým sa nedá dôverovať, je hlavnou profesionálnou zručnosťou vzbudzovať dôveru. Špeciálne ich učili, ako potešiť ľudí a čo s nimi robiť. A nenaučili vás, čo s nimi máte robiť. Neverte v ľudskú poctivosť vo finančnej oblasti. Verte inštitúciám, ktoré to nútia. Ak sú.

Akákoľvek investícia, ako si spomíname, začína odvážnym a rozhodným činom: niekomu ste previedli peniaze a on vydal papier (e-mail, účet).

Otázkou je, akú hodnotu má tento kus papiera? Koniec koncov, vaše záujmy sa nezhodujú - bude rád, že z akéhokoľvek dôvodu nezaplatí. Nájde si také dôvody a je pre neho výhodné zhodiť vás za cenu obmedzenia svojej hlavnej činnosti? Áno, aj keď musíte stránku darovať. Preto je jasné, prečo môžete dôverovať veľkým bankám a maklérom - táto cena je príliš vysoká a nie preto, že existujú obzvlášť úprimní majitelia. Odpoveď pyramídy na otázku o základoch je „pľuť na pôdu“, na otázku o riziku hlavnej činnosti – „toto je naša hlavná činnosť“.

Každý vie o pyramídach, nehovorme o nich. Ale povedali sme, že každá finančná inštitúcia, ktorá akceptuje niečie peniaze, je potenciálna pyramídová hra. Otázka je koľko.

Závisí to od toho, ako veľmi je ohrozený samotný úrad. Každý ide, ale banka a PFI idú inak. MFO a úverové družstvo špekulujú s peniazmi vkladateľov, požičiavajú si za 30 % a opätovne si požičiavajú za 300 %, ale s veľmi vysokým percentom nesplácania. Pokiaľ je jeho percento prijateľné, platí každý všetko. Ale povedzme, že je všeobecná kríza a konečný dlžník nemá z čoho platiť. Alebo sa vláda rozhodne obmedziť úžerníkov. Alebo niečo iné. Potom predajca vašich peňazí s najväčšou pravdepodobnosťou odíde na zaslúžený odpočinok, pričom si vezme zvyšok pokladne. Akonáhle sa hlavná činnosť zastaví, potom sa rozhodne, že sa stal pyramídou. Aj keď predtým nebol. A to som neplánoval. Chcel byť úprimný. Ale on bol pripravený a teraz pripravuje vás. Pretože jeho zdroje sú väčšie ako vaše, a za to, čo robí, sme len zriedkavo uväznení.

Ešte nebezpečnejšia je „investičná spoločnosť“. Môžu sa vyskytnúť ojedinelé prípady, kedy má zmysel investovať do fondu, ale sú zriedkavé. Samozrejme, vždy je dôležité, o aký fond ide, no zamyslime sa, o čo vlastne ide – o „fond“? "Mám veľa peňazí v majetku a v záväzku mám povinnosť ich vrátiť." A väčšinou chcete so záväzkom niečo urobiť, aby neexistovalo. Toto je podstata každého podnikania. Otázkou nie je, či vlastný záujem zvíťazí nad morálkou (myslite si, že zvíťazí vlastný záujem, je bezpečnejšie si to myslieť), ale či sa dá niečo technicky urobiť so záväzkami?

Čím väčšiu slobodu konania má protistrana, tým ste horší.

Podielové investičné fondy a ETF sú reguláciou, ktorá vylučuje privlastnenie celej sumy naraz, aj keď nejaké percento okrem dohodnutej provízie možno určitými metódami „správy“strhnúť do vrecka. Nebude to ani okamžite viditeľné. „Investičná spoločnosť“s registráciou na diaľku je jednoduchšia: načo hrýzť zrnko, keď si peniaze môžete dať hneď do vreca? A ak ste heslá svojich účtov zverili súkromnému obchodníkovi… Technicky povedané, pustíte kozu do záhrady a bezpečnosť záhrady je teraz vecou jeho morálky. Ak uisťuje, že „len vy môžete vyberať peniaze zo svojho účtu“, znamená to, že koza je stále mladá, neskúsená. Ak si želáte, máte iba heslo k terminálu, môžete previesť všetky peniaze na seba v jednej obchodnej relácii. Všetky ostrieľané kozy a záhradkári to vedia, no konverzácia o obchodníkoch je ešte pred nami.

Zhrňme si: čo je dôležité pri výbere protistrany, na čo sa zamerať?

Povaha podnikania. Napríklad darca na 100% sa nevie zľaknúť. Z angl. scam – „podvod“, „podvod“, aj keď je svätý.
Jurisdikcia. Naši policajti pravdepodobne nepôjdu na Panenské ostrovy. Ani tu neradi chytajú finančných podvodníkov, ale človek nikdy nevie. Profesionálni podvodníci si vyberajú 100% záruku.
Mierka. Popredný ruský maklér môže teoreticky tiež všetko, no za 10 rokov zinkasuje viac bežným spôsobom, ako keby raz utekal s pokladňou. Navyše mu prestanú volať na konferencie a ukazovať ho v televízii. Môžete mu dôverovať. V prípade, že neviete, maklérsky biznis s rizikovým profilom je oveľa opatrnejší ako bankový. Bankár niekedy požičiava čert vie, kto, maklér - len na zabezpečenie tých aktív, ktoré vlastní. Aby ste na tom mohli lietať, musíte sa tvrdo snažiť.

Skrátka každý prostredník medzi vami a majetkom je zlý. Vyberte si tých najmenších – len top banky a top brokerov. Žiadne „medzinárodné investičné spoločnosti“. Vo vašom osobnom účte na stránke bude napísané, že vaše peniaze sú investované do akcií Apple, ako v skutočnom živote - nikto nevie. Čím väčšia firma, tým ťažšie a stratovejšie je utekať s pokladňou. Obmedzte sa na desať najlepších bánk a maklérov.

Alexander Silaev je ekonóm, filozof, novinár a bývalý učiteľ. Pred piatimi rokmi odišiel z univerzity a venoval sa burzám, investíciám a obchodovaniu.

V knihe „Peniaze bez bláznov“Silaev zdieľa svoje vedomosti a skúsenosti, ktoré sám získal v praxi. Z nej sa dozviete hlavné pravidlo investovania, prečo nemôžete veriť všetkému, čo agenti hovoria, a ako rozlíšiť odborníkov v oblasti financií od amatérov.